Vietstock Daily 10/01: Đứng vững trước áp lực chốt lời?

Áp lực chốt lời nhiều khả năng sẽ tiếp tục duy trì và gây khó khăn cho thị trường trong các phiên tới. Tuy vậy, không cần phải quá lo lắng khi khối ngoại vẫn đang mua ròng khá ổn định. Bên cạnh đó, dù thanh khoản sụt giảm nhưng dòng tiền thông minh lại gia tăng hoạt động trong phiên hôm nay.

I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 10/01/2016

- Các chỉ số thị trường đồng loạt tăng điểm trong phiên hôm nay. Cụ thể, chỉ số VN-Index tăng 0.41%, đứng tại 682.57 điểm; HNX-Index tăng 0.74%, đứng tại 82.70 điểm.

- Với chuỗi tăng điểm liên tiếp trong tuần giao dịch trước, không quá khó hiểu khi áp lực chốt lời tiếp tục gia tăng trên diện rộng khiến sắc xanh thị trường tiếp tục bị thu hẹp trong phiên hôm nay. Điểm tích cực là dòng tiền vẫn đang có sự luân chuyển hợp lý và tích cực ở nhóm cổ phiếu Large Cap nhờ đó đà tăng của các chỉ số thị trường được giữ vững cho đến kết phiên.

- Nhóm cổ phiếu Ngân hàng tiếp tục trở thành tâm điểm của thị trường trong phiên hôm nay. Sự đồng thuận tăng cao của VCB, CTG, BID, STB… đã giúp VN-Index tăng hơn 0.42%. Bên cạnh đó là sự khởi sắc của các cổ phiếu Large Cap khác như VIC, GAS, BVH… đã kéo VN-Index tăng gần 0.51% và giúp chỉ số này phá vỡ thành công mốc 680 điểm.

- Trước áp lực bán gia tăng, sắc xanh tiếp tục bị thu hẹp trở lại ở nhóm cổ phiếu VN30. Độ rộng của nhóm cổ phiếu này khá cân bằng với 15 mã tăng so với 13 mã giảm và 2 mã đứng giá. Điểm đáng lưu ý là thanh khoản của nhóm cổ phiếu này đã sụt giảm mạnh trở lại cho thấy tâm lý giới đầu tư đã thận trọng hơn trước khả năng tiếp tục bứt phá của thị trường.

- Tỷ lệ cổ phiếu tăng/ giảm điểm vẫn khá cân bằng ở nhóm cổ phiếu Mid Cap và Small Cap. Tín hiệu dòng tiền ở các nhóm cổ phiếu này vẫn chưa có nhiều thay đổi khi vẫn tiếp tục duy trì sự phân hóa với đích ngắm là các cổ phiếu được kỳ vọng có KQKD quý 4/2016 tích cực như AAA, DCL, DHG, HSG, LSS, NKG, ….

- Dòng tiền đầu cơ đã hoạt động sôi nổi hơn ở nhóm cổ phiếu nóng với phiên tăng trần của nhiều cổ phiếu nóng như APG, KAC, NAV, VNH, VOS…. Tuy vậy, ở chiều ngược lại, một vài cổ phiếu nóng quen thuộc vẫn chưa thoát khỏi chuỗi ngày “lau sàn” như ATG, CDO, DHM…

- Thanh khoản trên cả hai sàn diễn biến trái chiều trong phiên hôm nay. Cụ thể, khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt 88.22 triệu đơn vị, giảm mạnh 21% so với phiên giao dịch cuối tuần trước. Trong khi đó, khối lượng khớp lệnh trên HNX lại tăng 9.4%, đạt 26.4 triệu đơn vị.

- Khối ngoại mua ròng trên HOSE với hơn 58.4 tỷ đồng và mua ròng trên HNX với chỉ 48.5 triệu đồng.

Trên HOSE, VNM là cổ phiếu được mua ròng nhiều nhất với 40.32 tỷ đồng, theo sau là VCB (31 tỷ đồng) và GTN (6.4 tỷ đồng). Ở chiều ngược lại, DXG, DPM, HBC là các cổ phiếu bị bán ròng mạnh nhất với giá trị lần lượt 11 tỷ đồng, 9.8 tỷ đồng và 6.54 tỷ đồng.

Trên HNX, khối ngoại mua ròng chủ yếu ở PVS với 6.1 tỷ và VCG với 1.4 tỷ đồng; trong khi bán ròng mạnh nhất ở MAS với 4.1 tỷ đồng.

Áp lực chốt lời nhiều khả năng sẽ tiếp tục duy trì và gây khó khăn cho thị trường trong các phiên tới. Tuy vậy, không cần phải quá lo lắng khi khối ngoại vẫn đang mua ròng khá ổn định. Bên cạnh đó, dù thanh khoản sụt giảm nhưng dòng tiền thông minh lại gia tăng hoạt động trong phiên hôm nay.

PHÂN TÍCH KỸ THUẬT

Phân tích Xu hướng và Dao động giá

VN-Index – Test lại vùng đỉnh cũ tháng 10/2016

VN-Index tiếp tục tăng trong phiên giao dịch ngày 09/01/2017. Vùng đỉnh cũ tháng 10/2016 (tương đương vùng 685-690 điểm) đang ở rất gần nên dự kiến sẽ có rung lắc mạnh trong thời gian sắp tới.

Khối lượng giao dịch lại rơi xuống bên dưới mức trung bình 20 phiên (tương đương 95 triệu đơn vị). Điều này chứng tỏ sự thận trọng của giới đầu tư tăng lên khi mà đỉnh cũ đang ở khá gần.

Chỉ báo kỹ thuật MACD đã vượt lên trên ngưỡng 0 nên dự kiến sự điều chỉnh (nếu có) sẽ không quá lớn.

HNX-Index – Chuẩn bị test lại cận trên kênh giá

HNX-Index tăng mạnh trong phiên giao dịch ngày 09/01/2017. Dải Bollinger Bands đang bung nén mạnh nên dự kiến đà tăng vẫn có thể tiếp diễn.

Tuy nhiên, khối lượng giao dịch vẫn ở mức thấp và nằm dưới trung bình 20 ngày (tương đương 30 triệu đơn vị). Nếu khối lượng vượt trung bình 20 phiên trong thời gian tới thì rủi ro sẽ được hạn chế.

Vùng kháng cự gần nhất của chỉ số là 82.8 – 84.5 điểm, nơi hội tụ SMA 150, cận trên kênh giá giảm.

Chiến lược đầu tư:

Nhà đầu tư hạn chế mua mạnh trong tuần này và chờ các tín hiệu mới xuất hiện.

Phân tích Market Strength

Trong phiên giao dịch ngày 09/01/2017, VS-Arms VN đạt giá trị 1.09. Điều này cho thấy cung cầu cân bằng trong phiên này. Đường EMA5 phiên ở trong vùng bên mua chiếm ưu thế.

VS-B/SORD đạt mức 0.93 cho thấy khối lượng đặt mua khá cân bằng so với khối lượng đặt bán.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: Trong phiên ngày 09/01/2017, VS-NVI VN tăng nhẹ và duy trì trên EMA 20 phiên. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh đang vào thị trường.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại mua ròng nhẹ trong phiên giao dịch ngày 09/01/2017 (chỉ tính giao dịch khớp lệnh). Nhìn chung khối ngoại đang mua ròng trong thời gian gần đây.

II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 09.01.2016